Продолжаю свои эксперименты с торговлей опционами. Сегодня начну рассказывать о позиции железный кондор, которая была открыта 17 марта 2011 года на индексе RUT. Не буду углубляться в теорию данной опционной комбинации, т.к. в сети легко можно об этом почитать. Упомяну только, что кондор по своей сути это два вертикальных спреда, задающих ширину зоны прибыли, которая (прибыль) формируется благодаря временному распаду проданных опционов. Еще важно знать, то что эта опционная комбинация имеет отрицательную вегу, т.е. при росте волатильности текущая прибыль по позиции будет снижаться, а соответственно при падении волатильности повышаться. Самый удачный вариант для такой комбинации, это когда после периода сильного движения, сопровождающегося ростом волатильности базовый актив входит в боковик. Соответственно самый неблагоприятный вариант получается когда сразу после входа в позицию кондор базовый актив начинает резкое движение в одном из направлений с одновременным повышением подразумеваемой волатильности. Почти такой сценарий и развивается в данном примере.
Итак, 17 марта 2011 года был открыт железный кондор. А сегодня - 31марта была проведена регулировка.
